Gezocht: angel investors die serieus zijn over investeren in startups

Er wordt onterecht een romantisch beeld geschetst over informal investing in startups.

Koffie drinken met de slimste ondernemers, op de hoogte zijn van alle technologische trends, van waarde zijn door kennis en netwerk in te brengen en uiteindelijk een mooi rendement te pakken op de investering.

Maar de realiteit is: het is hard werken, veel startups floppen en de cash flows lijken achteraf meer op een ECG-scan dan op de voorziene hockeystick.

Daarom helpt het om ook informal investing professioneel aan te pakken: goede dealflow aantrekken, kritische selectie, duidelijke (en VC-compatible) term sheets en hands-on begeleiding post-investment.

Precies dít doet Arches Capital. Het is een network van angel investors verspreid over Nederland die investeren in (software/ SaaS) startups en scale-ups. Angels kunnen per deal besluiten om in te stappen – of niet – en kunnen op die manier met relatief kleine tickets een portfolio opbouwen van interessante bedrijven, en hier kennis en netwerk aan beschikbaar stellen.

Het motto van Arches Capital is niet voor niks: “act like a VC, be an angel”.

Elke maand zijn er vier bijeenkomsten (~16-19u) op verschillende locaties in Nederland waar de angels kennis kunnen maken met de drie à vier geselecteerde bedrijven. De startup(s) met de meeste interesse gaan het investeringsproces in van Arches. Op die manier is Arches in korte tijd een van de meest actieve investeerders van Nederland geworden. O.a. CodeSandbox en PESCHECK (beiden uit Enschede) ontvingen dit jaar een investering.

Sinds dit jaar help ik Arches Capital mee om een community van actieve angels op te bouwen in het oosten van Nederland. Ik zou onze community graag verder willen uitbouwen, vandaar deze oproep.

Als je het doet voor het startup-entertainment of de lekkere hapjes na afloop dan is dit concept niet voor jou. Maar als je serieus bent over het investeren in startups en scale-ups, neem contact met me op (thomas@arches.capital) om aanwezig te zijn bij een van de monthly meetings van Arches.

De meetings in Oost-Nederland zijn steeds de eerste woensdag van de maand. De volgende meeting staat gepland op 5 juni in Zwolle.

Meer info en een overzicht van de huidige portfolio op https://arches.capital/.

Ives van Hoorne (CodeSandbox): ‘De mindset van Amerikaanse investeerders is compleet anders dan die van Europese’

Gisteren maakte CodeSandbox, een online code-editor startup uit Enschede, bekend $2,4 miljoen te hebben opgehaald bij Silicon Valley VC Kleiner Perkins, het Nederlandse Arches Capital en nog wat angel investors.

Ik sprak Ives en Bas ongeveer twee maanden hiervoor bij mij op kantoor in Utrecht (de podcast van dit gesprek staat hier) over o.a. hun ervaringen met fundraising aan beide kanten van de oceaan, het besluiten om te stoppen met de studie om vol overgave te gaan ondernemen en hun tweetrapsraket om van CodeSandbox een miljardenbedrijf te maken.

Een deel van het gesprek is hieronder weergegeven. Voor het hele gesprek verwijs ik je naar de At The Money podcast (ook beschikbaar op Spotify en binnenkort ook andere podcast apps).

Link naar artikel: https://medium.com/golden-egg-check/ives-van-hoorne-codesandbox-de-mindset-van-amerikaanse-investeerders-is-compleet-anders-a88c7e62d4a1

Link naar podcast op Spotify: https://open.spotify.com/episode/7uNIbzWgdGJcrwwguURryX

Podcast CodeSandbox Spotify

 

Serhat Elban (PESCHECK): “Ik praatte al op Rocket Internet niveau, terwijl ik nog geen euro kon omzetten”

Vanaf nu gaan wij elke maand in gesprek met een ondernemer die op het punt staat om groeikapitaal op te halen. Wij noemen deze startups en scale-ups ‘at the money’.

Het eerste At The Money-gesprek was met Serhat Elban en Qi Lin van PESCHECK (bekend van VOG-Aanvraag.nl), een scale-up uit Enschede.

Serhat vertelt o.a. over de lastige eerste fase van de onderneming:

“Je gaat naar lokale netwerkbijeenkomsten waar 15 tot 20 zelfstandigen komen. De één wordt een kapper, de ander begint een schoonmaakbedrijf. En ik heb een heel ambitieus plan om de wereld te veroveren.”

Startup & Scale-up Funding Analysis: What’s Hot in the Netherlands?

Vorige week schreven we dat Nederlandse tech startups en scale-ups in 2018 bijna €750 miljoen hebben opgehaald in deel 1 van onze funding analyse.

In ons tweede artikel kijken we naar wat hot is in Nederland:
🚀 Welk type startups & scale-ups haalden investeringen op?
💸 Wie zijn de meest actieve investeerders?
🤓 Welke universiteit genereerde de meeste gefunde spin-offs?
🔥 Welke stad/ hub was ‘on fire’ afgelopen jaar?

Spoiler alert: Amsterdam is the capital of venture capital. 😏

Lees ons artikel hier:
https://medium.com/golden-egg-check/startup-scale-up-funding-analysis-whats-hot-in-the-netherlands-47a2ed4678b5

Bestel onze Funding Analyse rapportage en dataset hier: https://goldeneggcheck.com/funding-analysis/

Startup & Scale-up Funding Analysis: Dutch tech companies raise €750 million in 2018

Nederlandse startups & scale-ups hebben in 2018 bijna €750 miljoen aan venture capital opgehaald, blijkt uit onze analyse. Dit is bijna €90 miljoen meer dan in 2017.

Interessant, maar nóg interessanter vonden wij het om te kijken naar de onderliggende patronen, zoals:

  • Welk type startups & scale-ups halen het meest geld op?
  • Zijn de rondes (Series A, B etc.) toegenomen in omvang?
  • Welke investeerders zijn het meest actief?
  • Halen hightech bedrijven meer kapitaal op dan software bedrijven?

In onze nieuwe blogpost geven we onze analyses en inzichten over hoe en hoeveel er afgelopen jaar geïnvesteerd is in Nederlandse tech-bedrijven. Lees hem op https://medium.com/golden-egg-check/startup-scale-up-funding-analysis-dutch-tech-raise-750-million-in-2018-4d4d59eebafc

Bestel onze Funding Analyse rapportage en dataset hier: https://goldeneggcheck.com/funding-analysis/

Mijn 10 favoriete blogs over startups en venture capital in 2018

In dit artikel staan mijn favoriete blogposts en artikelen van of over de Nederlandse venture capital- en startup-scene van het afgelopen jaar (in willekeurige volgorde). Een deel van deze blogposts zijn overigens al een keer langsgekomen in mijn maandelijkse mailing — de GEC Insights (aanmelden kan hier).

Ik ben in 2015 begonnen met het maken van een overzicht van blogposts die ik dat jaar de moeite waard vond. Het gaat om blogposts over startups en venture capital die wat mij betreft iets toevoegen aan mijn leercurve — en ik denk zelfs de leercurve van iedereen in het Nederlandse startup-ecosysteem. In 2016 en 2017 heb ik dat ook weer gedaan.

En dit jaar dus weer. Ik blijf het namelijk belangrijk vinden dat kennis, analyses en inzichten over startups, scale-ups en venture capital worden gedeeld, zodat we daar allemaal wat van kunnen leren.

Lees het artikel hier: https://startup-analyst.com/mijn-10-favoriete-blogs-over-startups-en-venture-capital-in-2018-2ef698165ab9

 

De Nederlandse venture capital paradox

Nederlandse venture capital investeerders zijn niet echt goede unicorn-jagers; Adyen, Elastic en GitLab zijn allemaal niet gefund vanuit Nederlandse fondsen.

Hoe kan dat? En is dat erg?

Lees Thomas’ artikel over de Nederlandse venture capital paradox:

https://startup-analyst.com/de-nederlandse-venture-capital-paradox-8b95989c1761

Hoe word je als investeerder online beter vindbaar voor startups?

Als investeerders in contact willen komen met startups, is dat niet alleen een kwestie van slim zoeken, maar ook van goed gevonden worden.

Maar alle venture capital investeerders zijn tegenwoordig “ondernemend” en “hands-on”, zoeken naar “exceptionele teams” met een “schaalbaar business model”. Zie dan maar eens de juiste startups naar je toe te lokken…

Gelukkig heeft onze online marketing consultant a.k.a. startup-analist Joost Busch een aantal tips en tricks voor deze investeerders opgeschreven.

Want zou jij vertrouwen hebben in een software of cybersecurity VC die zelf een onbeveiligde website heeft?

Met deze tips worden investeerders online beter vindbaar en is de kans dat ze goede dealflow tegenkomen weer een stukje groter!

Lees ons artikel over online vindbaarheid voor investeerders op Medium.

Hoe innoveren Nederlandse corporates met startups?

47% van de Nederlandse beursgenoteerde bedrijven innoveert samen met startups. Vooral in de financiële sector wordt veel met startups samengewerkt.

Dat blijkt uit een inventarisatie van startup-onderzoeksbureau Golden Egg Check op basis van de jaarverslagen (2017) van Nederlandse beursgenoteerde bedrijven. 46 van de 98 bedrijven ondernemen activiteiten met startups. 52 corporates doen dus nog geen noemenswaardige activiteiten die betrekking hebben op startups.

Veel samenwerkingen in kader van open innovatie

In totaal zijn er 10 verschillende activiteiten geïdentificeerd waarmee de onderzochte bedrijven samenwerken met startups. De meeste corporates kiezen ervoor om samen te werken met startups vanuit een open innovatie-gedachte. Dit kan bijvoorbeeld zijn dat ze technologie van de startup gebruiken om hun eigen producten te verbeteren, of om gezamenlijk nieuwe business modellen te ontwikkelen.

Ook kiezen veel bedrijven ervoor om samen te werken met universiteiten. Op die manier willen ze kansrijke spin-off bedrijven ontdekken om mee samen te werken of technologie vinden om in licentie af te nemen.

KPN, KLM en DPA Group zijn koplopers

De koploper qua verschillende startup-activiteiten is Koninklijke KPN, met zes verschillende activiteiten. KPN investeert bijvoorbeeld rechtstreeks in startups via een eigen fonds maar ook via andere fondsen zoals het onlangs opgerichte imec.xpand.

Andere bedrijven die actief zijn met verschillende activiteiten zijn Air France-KLM en DPA Group, die elk in vijf categorieën actief zijn. “Deze bedrijven hebben samenwerking met startups duidelijk op hun strategische agenda staan” zegt Gilles Meijer, founder/ hoofd onderzoek bij Golden Egg Check.

Financiële sector loopt voor, vastgoed en industrie lopen achter

Het valt op dat banken en financiële dienstverleners erg actief zijn met startups; 9 van de 14 bedrijven in deze sector (64%) werken samen met startups.

“Dat lag ook wel in onze lijn der verwachting”, schrijft Thomas Mensink, startup- en business analist bij Golden Egg Check, in een toelichtende blogpost. “Banken geven aan dat ze bang zijn om ‘gedisrupt’ te worden (denk alleen al aan blockchain en cryptocurrencies) en druk voelen vanuit startups met nieuwe technologie en business modellen. Om die reden zetten ze zelf hard in op innovatie en proberen ze samen te werken met startups.”

Ten opzichte van andere sectoren zijn de financiële dienstverleners opvallend actief in het rechtstreeks investeren in startups via een eigen venture capital fonds. Eenderde van alle beursgenoteerde bedrijven die rechtstreeks in startups investeert, is een financiële dienstverlener.

Sectoren waar opvallend weinig wordt samengewerkt met startups zijn industrie (slechts 1 van de 9) en vastgoed (3 van de 9). Mensink: “Wellicht is de aard of de mentaliteit van de bedrijfsvoering wat traditioneler. Het kan ook zijn dat de noodzaak simpelweg kleiner is.”

Minder dan verwacht

Het is voor het eerst dat op deze schaal is onderzocht in hoeverre Nederlandse bedrijven samenwerken met startups.

Meijer had verwacht dat meer beursgenoteerde bedrijven met startups samenwerken. “Bedrijven moeten innoveren om relevant te blijven. Daarnaast hoor je niet anders dat bedrijven ‘iets’ met startups doen. In dat opzicht valt het op dat ‘slechts’ de helft van de beursgenoteerde bedrijven in Nederland innoveren met startups, althans volgens hun eigen jaarverslagen.”

“Tegelijkertijd zijn corporates en startups zowat elkaars tegenpolen”, vult Mensink aan. “Samenwerken met startups is niet iets wat je even erbij doet. Dat vergt echt een strategische aanpak”.

Meer weten over dit onderzoek?

Door 98 jaarverslagen te doorzoeken naar innovatiestrategieën hebben wij veel inzichten opgedaan over hoe Nederlandse beursgenoteerde bedrijven innoveren, al dan niet met startups.

Meer inzicht in hoe de bedrijven in jouw sector innoveren? Weten hoe jouw bedrijf vergelijkt met hen? Weten welke kansen wij nog zien om beter met startups samen te werken? Wij hebben een whitepaper geschreven die we voor elk bedrijf personaliseren.

Bestel de whitepaper hier >

Lees het hele artikel hier >